{"id":189767,"date":"2021-10-18T15:36:27","date_gmt":"2021-10-18T18:36:27","guid":{"rendered":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/?p=189767"},"modified":"2021-10-18T15:36:27","modified_gmt":"2021-10-18T18:36:27","slug":"bc-bancos-estao-preparados-para-enfrentar-novos-choques-na-economia","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/?p=189767","title":{"rendered":"BC: bancos est\u00e3o preparados para enfrentar novos choques na economia"},"content":{"rendered":"

O Sistema Financeiro Nacional (SFN) est\u00e1 preparado para enfrentar todos os choques macroecon\u00f4micos e n\u00e3o h\u00e1 riscos relevantes para a estabilidade financeira do pa\u00eds, nem mesmo em rela\u00e7\u00e3o \u00e0 pandemia de covid-19. A avalia\u00e7\u00e3o \u00e9 do Banco Central (BC), em seu\u00a0Relat\u00f3rio de Estabilidade Financeira<\/a>, referente ao primeiro semestre do ano, divulga do\u00a0hoje\u00a0(18).<\/p>\n

\u201cNo primeiro semestre de 2021, o SFN manteve as provis\u00f5es elevadas, as perdas esperadas com cr\u00e9dito se reduziram, a capitaliza\u00e7\u00e3o do sistema banc\u00e1rio melhorou, e a liquidez manteve-se confort\u00e1vel. Esse desempenho est\u00e1 em linha com a evolu\u00e7\u00e3o positiva da economia\u00a0dom\u00e9stica, em um per\u00edodo de recupera\u00e7\u00e3o parcial da confian\u00e7a dos agentes econ\u00f4micos e de avan\u00e7o da campanha de vacina\u00e7\u00e3o\u201d, informou o BC.<\/p>\n

Ainda assim, a autarquia alerta para a incerteza sobre o ritmo de crescimento da economia, diante do risco de dissemina\u00e7\u00e3o de novas variantes do coronav\u00edrus, da dificuldade para algumas cadeias produtivas obterem insumos, al\u00e9m de eventuais implica\u00e7\u00f5es no fornecimento de energia em raz\u00e3o da crise h\u00eddrica que o pa\u00eds vive.<\/p>\n

Segundo o BC, a rentabilidade dos bancos j\u00e1 est\u00e1 no n\u00edvel pr\u00e9-pandemia. O sistema registrou lucro l\u00edquido de R$ 62 bilh\u00f5es no primeiro semestre de 2021, 53% acima do registrado em igual per\u00edodo do ano passado e 3% acima do observado no primeiro semestre de 2019.<\/p>\n

A principal causa para a recupera\u00e7\u00e3o da rentabilidade \u00e9 o menor volume de despesas com provis\u00f5es [reservas para pagar d\u00edvida]. \u201cA inadimpl\u00eancia sob controle e a materializa\u00e7\u00e3o de perdas aqu\u00e9m do esperado sugerem que n\u00e3o haver\u00e1 altera\u00e7\u00e3o significativa nas despesas com provis\u00f5es no curto prazo. Melhoras consistentes nas receitas com servi\u00e7os e despesas administrativas crescendo abaixo da infla\u00e7\u00e3o tamb\u00e9m t\u00eam beneficiado a rentabilidade\u201d, diz o relat\u00f3rio.<\/p>\n

Mas a incerteza segue acima do usual, diante da eleva\u00e7\u00e3o da taxa b\u00e1sica de juros, a Selic, que deve pressionar o custo de capta\u00e7\u00e3o de cr\u00e9dito, \u00e0 medida que novas opera\u00e7\u00f5es forem sendo concedidas. Uma eventual recupera\u00e7\u00e3o da atividade mais lenta que o esperado tamb\u00e9m pode prejudicar o cen\u00e1rio para a rentabilidade do sistema \u00e0 frente.<\/p>\n

\u201cA reforma tribut\u00e1ria, se aprovada pelo Congresso, impactar\u00e1 a rentabilidade de diferentes formas. No primeiro momento, haver\u00e1 reavalia\u00e7\u00e3o do cr\u00e9dito tribut\u00e1rio, sem efeito no caixa dos bancos. No m\u00e9dio prazo, a al\u00edquota menor reduzir\u00e1 o disp\u00eandio com tributos\u201d, completou o BC.<\/p>\n

Cr\u00e9dito<\/strong><\/p>\n

O relat\u00f3rio aponta ainda que a recupera\u00e7\u00e3o econ\u00f4mica permitiu que empresas de capital aberto melhorassem a situa\u00e7\u00e3o econ\u00f4mico-financeira e que empresas de grande porte voltassem ao mercado de capitais. As empresas de menor porte, por sua vez, impulsionam o cr\u00e9dito banc\u00e1rio, com crescimento anual em torno de 35%.<\/p>\n

\u201cO crescimento [do cr\u00e9dito banc\u00e1rio \u00e0s micro, pequenas e m\u00e9dias empresas] foi expressivo, mesmo com o fim dos programas emergenciais. Espera-se nova expans\u00e3o a partir do segundo semestre de 2021, com a retomada dos programas de incentivo\u201d, diz o relat\u00f3rio.<\/p>\n

O mercado de cr\u00e9dito como um todo tem crescido na faixa de 18%. No caso do cr\u00e9dito \u00e0s pessoas f\u00edsicas, a expans\u00e3o ocorre em praticamente todas as modalidades. De acordo com o BC, as contrata\u00e7\u00f5es do financiamento imobili\u00e1rio seguem estimuladas pelas taxas de juros baixas, mas a participa\u00e7\u00e3o dessa modalidade de cr\u00e9dito no Produto Interno Bruto (PIB \u2013 soma de todas os servi\u00e7os e riquezas produzidas pelo pa\u00eds) continua baixa para padr\u00f5es internacionais.<\/p>\n

\u201cO cr\u00e9dito consignado elevou-se devido ao aumento do limite de consigna\u00e7\u00e3o, que foi prorrogado at\u00e9 dezembro de 2021. O forte aumento das modalidades voltadas ao consumo [como o n\u00e3o consignado e o cart\u00e3o de cr\u00e9dito] indica mais apetite ao risco por parte das institui\u00e7\u00f5es financeiras, em um contexto de menos restri\u00e7\u00f5es \u00e0 circula\u00e7\u00e3o da popula\u00e7\u00e3o\u201d, diz o BC.<\/p>\n

Riscos<\/strong><\/p>\n

Apesar do aumento das concess\u00f5es de cr\u00e9dito, o endividamento e o comprometimento de renda, quando calculados somente para os indiv\u00edduos que regularmente possuem d\u00edvidas banc\u00e1rias, apresentam, respectivamente, leve aumento e estabilidade. Segundo o BC, isso indica a manuten\u00e7\u00e3o da qualidade da carteira de cr\u00e9dito e mostra que, mesmo depois de uma crise como a ocorrida no ano passado, o comportamento da inadimpl\u00eancia tem se mantido de forma bastante satisfat\u00f3ria.<\/p>\n

H\u00e1 riscos, entretanto, no desempenho de algumas carteiras espec\u00edficas, como o cr\u00e9dito imobili\u00e1rio com recursos do FGTS, cuja inadimpl\u00eancia tem aumentado. De modo geral, as institui\u00e7\u00f5es pesquisadas reduziram a preocupa\u00e7\u00e3o com inadimpl\u00eancia e atividade, mas h\u00e1 cautela em raz\u00e3o de riscos de cepas do coronav\u00edrus mais resistentes \u00e0s vacinas, da retirada de est\u00edmulos econ\u00f4micos e da persist\u00eancia do desemprego.<\/p>\n

J\u00e1 os riscos fiscais e cen\u00e1rio internacional continuaram muito citados na Pesquisa de Estabilidade Financeira. \u201cO primeiro est\u00e1 mais associado a um aumento de preocupa\u00e7\u00f5es com eventuais pol\u00edticas favor\u00e1veis \u00e0 expans\u00e3o fiscal, que impactem a sustentabilidade das contas p\u00fablicas. O segundo est\u00e1 associado a poss\u00edveis ajustes monet\u00e1rios nas economias avan\u00e7adas, que podem alterar custos e fluxos dos recursos para economias emergentes\u201d, diz o BC.<\/p>\n

Para o diretor de Fiscaliza\u00e7\u00e3o do BC, Paulo Souza, h\u00e1 ainda os riscos pol\u00edticos, principalmente em per\u00edodo eleitoral, sempre citados pelas institui\u00e7\u00f5es. \u201cAo que tudo indica, teremos uma elei\u00e7\u00e3o bastante acirrada, polarizada. Acho que o complicador maior quando se fala em ano de elei\u00e7\u00e3o \u00e9 que, nesse per\u00edodo, voc\u00ea tem uma maior avers\u00e3o a risco por parte de fam\u00edlias e empresas e isso prejudica um pouco a atividade econ\u00f4mica\u201d, disse, durante\u00a0evento virtual<\/a>\u00a0para comentar os dados do relat\u00f3rio.<\/p>\n

Ainda assim, desde o in\u00edcio da pandemia de covid-19, o mercado apresenta confian\u00e7a na estabilidade financeira bem acima do que esteve durante a recess\u00e3o de 2015\/2016. No in\u00edcio\u00a0de agosto\u00a0de 2021, o n\u00edvel de confian\u00e7a aproximou-se do maior valor hist\u00f3rico observado, atingido em 2019.<\/p>\n

Teste de estresse<\/strong><\/p>\n

No teste de estresse, o BC simula o quanto uma situa\u00e7\u00e3o de severa inadimpl\u00eancia e de corrida aos bancos impacta o cumprimento dos limites regulat\u00f3rios m\u00ednimos pelas institui\u00e7\u00f5es financeiras e quanto a autoridade monet\u00e1ria precisaria aportar ao sistema financeiro. Entre esses limites est\u00e3o a manuten\u00e7\u00e3o de uma reserva em caixa para garantir que os bancos paguem todos os clientes que forem sacar dinheiro em momentos de crise. S\u00e3o testados tamb\u00e9m os riscos de cr\u00e9dito, juros, c\u00e2mbio e desvaloriza\u00e7\u00e3o de im\u00f3veis.<\/p>\n

O BC considerou dois cen\u00e1rios. O primeiro com uma queda conjunta na atividade econ\u00f4mica, na infla\u00e7\u00e3o e na taxa de juros. O segundo provocaria queda na atividade econ\u00f4mica, com aumento na infla\u00e7\u00e3o e na taxa de juros.<\/p>\n

Os resultados dos testes de estresse de capital seguem indicando resili\u00eancia do SFN para absorver os choques de todos os cen\u00e1rios simulados e os resultados indicam que n\u00e3o haveria \u201cdesenquadramentos relevantes\u201d. Segundo o BC, os testes avaliaram tamb\u00e9m o efeito sobre o capital de uma eventual aprova\u00e7\u00e3o da reforma tribut\u00e1ria em discuss\u00e3o no Congresso Nacional.<\/p>\n

No in\u00edcio da crise no ano passado, o BC estimou em R$ 400 bilh\u00f5es a necessidade de provis\u00f5es adicionais por parte do sistema e um aporte de R$ 70 bilh\u00f5es na simula\u00e7\u00e3o que considerou um choque severo da pandemia. J\u00e1 no segundo semestre de 2020, houve redu\u00e7\u00e3o bastante significativa na necessidade de provis\u00e3o, para R$ 128 bilh\u00f5es, e o impacto para um enquadramento de todo o sistema financeiro seria algo na faixa de R$ 1,5 bilh\u00e3o.<\/p>\n

Fonte: Ag\u00eancia Brasil <\/span><\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"

O Sistema Financeiro Nacional (SFN) est\u00e1 preparado para enfrentar todos os choques macroecon\u00f4micos e n\u00e3o h\u00e1 riscos relevantes para a estabilidade financeira do pa\u00eds, nem mesmo em rela\u00e7\u00e3o \u00e0 pandemia de covid-19. A avalia\u00e7\u00e3o \u00e9 do Banco Central (BC), em seu\u00a0Relat\u00f3rio de Estabilidade Financeira, referente ao primeiro semestre do ano, divulga do\u00a0hoje\u00a0(18). \u201cNo primeiro semestre […]<\/p>\n","protected":false},"author":246,"featured_media":189768,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[436,261],"tags":[],"class_list":["post-189767","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-destaque-da-semana","category-economia"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/189767","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/users\/246"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fcomments&post=189767"}],"version-history":[{"count":1,"href":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/189767\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":189769,"href":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/189767\/revisions\/189769"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/media\/189768"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fmedia&parent=189767"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fcategories&post=189767"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/diarioregionaldigital.com.br\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Ftags&post=189767"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}